Recommandation
Pour ceux qui ont besoin de renforcer les fonds propres de leur entreprise sans se diluer.
Pour qui ?
Toutes les entreprises françaises. Les professions libérales et agricoles ne peuvent bénéficier d’un prêt participatif, et les activités comme le rachat de parts sont exclues.
Quoi ?
Le prêt participatif est un moyen de financement intermédiaire entre le prêt à long terme et la prise de participation (selon le Dalloz 2009/2010).
À l'origine, son remboursement est subordonné au remboursement intégral par l'emprunteur de toutes ses autres créances bancaires (la dette est dite "subordonnée").
Il est considéré comme du quasi-fonds propres, permettant un effet de levier.
⚠️ Il ne faut pas confondre le prêt participatif avec le financement participatif (type crowdfunding) qui permet à tout public de soutenir financièrement un projet.
Modalités génériques
Prêt à long terme d’une durée de 5 à 7 ans.
Aucun droit de vote pour le prêteur.
Accordé moyennant un intérêt fixe souvent majoré d’une participation au bénéfice net de l’emprunteur.
Avantages
Le prêt participatif renforce les fonds propres sans dilution :
Les capitaux sont assimilés à des fonds propres.
Absence de dilution du capital : le dirigeant conserve la direction de son entreprise.
Permet un effet de levier pour obtenir un emprunt complémentaire.
Meilleure cotation : les fonds propres renforcés améliorent les ratios financiers, renforçant la position auprès des partenaires.
Aucune garantie requise sur les actifs de l’entreprise ou le patrimoine du dirigeant.
Inconvénients
Le montant maximum est limité au doublement des fonds propres.
Les financements de rachat de parts ou d’investissements humains sont exclus.
Coût élevé : les taux d’intérêt peuvent être importants.
Mise en place souvent plus complexe qu’un prêt classique.
Offre limitée : principalement proposée par des organismes publics ou spécialisés dans l’aide à la création et au développement d’entreprises.
Recommandation
Pour ceux qui ont besoin de renforcer les fonds propres de leur entreprise sans se diluer.
Pour qui ?
Toutes les entreprises françaises. Les professions libérales et agricoles ne peuvent bénéficier d’un prêt participatif, et les activités comme le rachat de parts sont exclues.
Quoi ?
Le prêt participatif est un moyen de financement intermédiaire entre le prêt à long terme et la prise de participation (selon le Dalloz 2009/2010).
À l'origine, son remboursement est subordonné au remboursement intégral par l'emprunteur de toutes ses autres créances bancaires (la dette est dite "subordonnée").
Il est considéré comme du quasi-fonds propres, permettant un effet de levier.
⚠️ Il ne faut pas confondre le prêt participatif avec le financement participatif (type crowdfunding) qui permet à tout public de soutenir financièrement un projet.
Modalités génériques
Prêt à long terme d’une durée de 5 à 7 ans.
Aucun droit de vote pour le prêteur.
Accordé moyennant un intérêt fixe souvent majoré d’une participation au bénéfice net de l’emprunteur.
Avantages
Le prêt participatif renforce les fonds propres sans dilution :
Les capitaux sont assimilés à des fonds propres.
Absence de dilution du capital : le dirigeant conserve la direction de son entreprise.
Permet un effet de levier pour obtenir un emprunt complémentaire.
Meilleure cotation : les fonds propres renforcés améliorent les ratios financiers, renforçant la position auprès des partenaires.
Aucune garantie requise sur les actifs de l’entreprise ou le patrimoine du dirigeant.
Inconvénients
Le montant maximum est limité au doublement des fonds propres.
Les financements de rachat de parts ou d’investissements humains sont exclus.
Coût élevé : les taux d’intérêt peuvent être importants.
Mise en place souvent plus complexe qu’un prêt classique.
Offre limitée : principalement proposée par des organismes publics ou spécialisés dans l’aide à la création et au développement d’entreprises.
Recommandation
Pour ceux qui ont besoin de renforcer les fonds propres de leur entreprise sans se diluer.
Pour qui ?
Toutes les entreprises françaises. Les professions libérales et agricoles ne peuvent bénéficier d’un prêt participatif, et les activités comme le rachat de parts sont exclues.
Quoi ?
Le prêt participatif est un moyen de financement intermédiaire entre le prêt à long terme et la prise de participation (selon le Dalloz 2009/2010).
À l'origine, son remboursement est subordonné au remboursement intégral par l'emprunteur de toutes ses autres créances bancaires (la dette est dite "subordonnée").
Il est considéré comme du quasi-fonds propres, permettant un effet de levier.
⚠️ Il ne faut pas confondre le prêt participatif avec le financement participatif (type crowdfunding) qui permet à tout public de soutenir financièrement un projet.
Modalités génériques
Prêt à long terme d’une durée de 5 à 7 ans.
Aucun droit de vote pour le prêteur.
Accordé moyennant un intérêt fixe souvent majoré d’une participation au bénéfice net de l’emprunteur.
Avantages
Le prêt participatif renforce les fonds propres sans dilution :
Les capitaux sont assimilés à des fonds propres.
Absence de dilution du capital : le dirigeant conserve la direction de son entreprise.
Permet un effet de levier pour obtenir un emprunt complémentaire.
Meilleure cotation : les fonds propres renforcés améliorent les ratios financiers, renforçant la position auprès des partenaires.
Aucune garantie requise sur les actifs de l’entreprise ou le patrimoine du dirigeant.
Inconvénients
Le montant maximum est limité au doublement des fonds propres.
Les financements de rachat de parts ou d’investissements humains sont exclus.
Coût élevé : les taux d’intérêt peuvent être importants.
Mise en place souvent plus complexe qu’un prêt classique.
Offre limitée : principalement proposée par des organismes publics ou spécialisés dans l’aide à la création et au développement d’entreprises.
Recommandation
Pour ceux qui ont besoin de renforcer les fonds propres de leur entreprise sans se diluer.
Pour qui ?
Toutes les entreprises françaises. Les professions libérales et agricoles ne peuvent bénéficier d’un prêt participatif, et les activités comme le rachat de parts sont exclues.
Quoi ?
Le prêt participatif est un moyen de financement intermédiaire entre le prêt à long terme et la prise de participation (selon le Dalloz 2009/2010).
À l'origine, son remboursement est subordonné au remboursement intégral par l'emprunteur de toutes ses autres créances bancaires (la dette est dite "subordonnée").
Il est considéré comme du quasi-fonds propres, permettant un effet de levier.
⚠️ Il ne faut pas confondre le prêt participatif avec le financement participatif (type crowdfunding) qui permet à tout public de soutenir financièrement un projet.
Modalités génériques
Prêt à long terme d’une durée de 5 à 7 ans.
Aucun droit de vote pour le prêteur.
Accordé moyennant un intérêt fixe souvent majoré d’une participation au bénéfice net de l’emprunteur.
Avantages
Le prêt participatif renforce les fonds propres sans dilution :
Les capitaux sont assimilés à des fonds propres.
Absence de dilution du capital : le dirigeant conserve la direction de son entreprise.
Permet un effet de levier pour obtenir un emprunt complémentaire.
Meilleure cotation : les fonds propres renforcés améliorent les ratios financiers, renforçant la position auprès des partenaires.
Aucune garantie requise sur les actifs de l’entreprise ou le patrimoine du dirigeant.
Inconvénients
Le montant maximum est limité au doublement des fonds propres.
Les financements de rachat de parts ou d’investissements humains sont exclus.
Coût élevé : les taux d’intérêt peuvent être importants.
Mise en place souvent plus complexe qu’un prêt classique.
Offre limitée : principalement proposée par des organismes publics ou spécialisés dans l’aide à la création et au développement d’entreprises.
